Estrategia de Momentum, Reversión y Volatilidad

Esta estrategia de factores compuestos combina tres señales: momentum a largo plazo, reversión a corto plazo y baja volatilidad. Cada mes se calcula una puntuación para cada valor usando el momentum de 12 meses, el inverso de los retornos de un mes y la volatilidad de los últimos 60 días. Los pesos ajustables WM, WR y WV controlan la contribución de cada componente.

En el primer día de negociación de cada mes, los valores se clasifican por puntuación compuesta. El decil más alto se compra y el decil más bajo se vende en corto con pesos iguales en dólares. Las posiciones se mantienen hasta el siguiente rebalanceo y no se emplean reglas explícitas de stop-loss.

Al combinar seguimiento de tendencia, reversión a la media y aversión al riesgo, la estrategia busca retornos diversificados en diferentes regímenes de mercado.

Detalles

• Criterios de entrada: Clasificación mensual por combinación ponderada de momentum, reversión y volatilidad; largo en el decil superior, corto en el decil inferior
• Largo/Corto: Ambos
• Criterios de salida: Siguiente rebalanceo mensual
• Stops: No
• Valores predeterminados:
  • Lookback12 = 252
  • Lookback1 = 21
  • VolWindow = 60
  • WM = 1.0
  • WR = 1.0
  • WV = 1.0
  • MinTradeUsd = 200
  • CandleType = TimeSpan.FromDays(1)
• Filtros:
  • Categoría: Multi-factor
  • Dirección: Ambos
  • Indicadores: Momentum, reversión, volatilidad
  • Stops: No
  • Complejidad: Avanzado
  • Marco temporal: Medio plazo
  • Estacionalidad: No
  • Redes neuronales: No
  • Divergencia: No
  • Nivel de riesgo: Medio