Стратегия Momentum Factor Stocks

Систематическая реализация классического фактора импульса 12‑1. В конце каждого месяца акции ранжируются по доходности за последние 12 месяцев с исключением последнего месяца, чтобы избежать краткосрочных разворотов. Верхний квинтиль покупается, нижний продаётся, формируя рыночно-нейтральный спред.

Перебалансировка выполняется в первый торговый день месяца. Позиции равновзвешены и удерживаются до следующей ребалансировки; стоп-лоссы не применяются.

Многочисленные академические и практические исследования подтверждают устойчивую премию импульса и его диверсификационные свойства в портфелях.

Подробности

• Критерий входа: ежемесячное ранжирование 12‑1 импульса; лонг верхний квинтиль, шорт нижний
• Длинные/короткие: обе стороны
• Критерий выхода: следующая ежемесячная перебалансировка
• Стопы: нет
• Значения по умолчанию:
  • LookbackDays = 252
  • SkipDays = 21
  • Quintile = 5
  • MinTradeUsd = 200
  • CandleType = TimeSpan.FromDays(1)
• Фильтры:
  • Категория: Импульс
  • Направление: Обе
  • Индикаторы: Изменение цены
  • Стопы: Нет
  • Сложность: Средняя
  • Таймфрейм: Среднесрочный
  • Сезонность: Нет
  • Нейросети: Нет
  • Дивергенция: Нет
  • Уровень риска: Средний